Negociação de futuros de petróleo bruto atualizado em 18 de julho de 2017 O petróleo bruto é uma das melhores commodities para o comércio. É um mercado muito ativo e é conhecido pelos investidores de todo o mundo. Normalmente, não há escassez de notícias para fazer com que o preço do petróleo se mova de um dia para o outro. Isso apresenta muitas boas oportunidades de negociação, se você se concentra em futuros de negociação diária ou você é um comerciante ou investidor de longo prazo. O petróleo bruto é uma das commodities mais comercializadas no mundo. O preço do petróleo bruto afeta o preço de muitos outros ativos, incluindo ações. Títulos, moedas e até outras commodities. Isso ocorre porque o petróleo bruto continua a ser uma fonte importante de energia para o mundo. Especificações do Contrato de Petróleo Bruto: Símbolo do Ticker. CL Exchange. Horário de Negociação NYMEX: 9:00 AM - 2:30 PM EST. Tamanho do contrato. 1,000 barris dos EUA (42,000 galões). Meses contratuais. Todos os meses (janeiro - dezembro) Cotação. Preço por barril. Ex 65,50 por barril Tick Size. 0,01 (1) por barril (10,00 por contrato). Último dia de negociação: Terceiro dia útil anterior ao dia 25 do mês anterior ao mês de entrega. O Cude Oil Fundamentals Light Sweet Crude Oil é negociado na New York Mercantile Exchange (NYMEX). 34 Light Sweet34 é o grau mais popular de petróleo bruto que é negociado. Outra categoria de petróleo é o Brent Crude, que é negociado principalmente em Londres. O petróleo bruto é a matéria-prima refinada para produzir gasolina, óleo de aquecimento, diesel, combustível para jatos e muitos outros produtos petroquímicos. A Rússia, a Arábia Saudita e os Estados Unidos são os três maiores produtores de petróleo do mundo. Quando o petróleo bruto é refinado ou processado, leva cerca de 3 barris de óleo para produzir 2 barris de gás sem chumbo e 1 barril de óleo de aquecimento. Relatórios de petróleo bruto Os principais relatórios de petróleo bruto são o relatório da EIA Weekly Energy Stocks. Este relatório é divulgado todas as quartas-feiras por volta das 10:30 da tarde. Dicas sobre o comércio de futuros de petróleo bruto Os preços do gás sem chumbo e do óleo de aquecimento podem influenciar o preço do petróleo bruto. A demanda geralmente é maior durante os meses de verão e inverno. Um verão muito quente ou uma temporada de condução muito ativa (para férias de verão) pode aumentar a demanda por petróleo bruto e fazer com que os preços se movam mais alto. Um inverno extremamente frio causa maior demanda de óleo de aquecimento, que é feito de petróleo bruto. Isso geralmente faz com que os preços se movam mais alto. Veja o tempo no Nordeste, já que é parte do país que usa predominantemente óleo de aquecimento. Procure cortes ou aumentos da produção de petróleo da OPEP. Mercado volátil para futuros do petróleo bruto O petróleo bruto pode ser um mercado volátil. Os principais eventos de notícias podem acontecer durante a noite e fazer com que o preço do petróleo tenha amplos balanços. O mesmo pode acontecer ao longo do dia, seja devido a um relatório econômico ou a tensões no Oriente Médio. Uma situação de oferta apertada pode agravar o movimento dos preços. A oferta e a demanda, obviamente, ditarão como o preço se moverá, mas esse mercado geralmente se move em emoção. Muito disso vem do desconhecido. Se as tensões aumentam no Oriente Médio, não há indícios sobre possíveis interrupções no fornecimento. Os comerciantes geralmente reagirão rapidamente nas notícias e depois resolverão isso. Movimentos de preços para o petróleo bruto O motivo pelo qual os preços se movem tão rapidamente é que os comerciantes que têm posições curtas no mercado tendem a cobrir rapidamente. Para fazer isso, eles devem colocar ordens de compra para cobrir. Essa onda de compra é feita ao mesmo tempo que os especuladores estão saltando a bordo para estabelecer ou adicionar a posições longas. O short irá cobrir rapidamente, porque o risco é muito bom se realmente é um grande desenvolvimento que poderia prejudicar os suprimentos. A tendência usual é que os preços do petróleo tenham um pico acentuado mais alto na turbulência no Oriente Médio. Em seguida, os preços se acalmam e começam a se mover para baixo, a menos que começemos a ver evidências claras de grandes interrupções no fornecimento. Identificar essas ondas de compra e venda são muito importantes se você quiser evitar se entusiasmar nos mercados com as emoções. Em sua maior parte, o petróleo cru tende a ser um mercado de tendências. Geralmente, há uma tendência maior para a parte de cima ou para baixo. O comércio do lado da tendência certamente ajudará a melhorar suas chances de sucesso. O petróleo bruto também tende a ficar preso em intervalos prolongados após um movimento considerável. Se você pode identificar esses intervalos, há muitas oportunidades para comprar na parte baixa e vender no topo. Eu gosto de trocar as gamas até que haja uma fuga clara de qualquer maneira. O valor do dólar americano é um componente importante no preço do petróleo. Um dólar mais elevado pressionará os preços do petróleo. Um dólar mais baixo ajuda a suportar preços mais elevados do petróleo. O petróleo bruto também tende a se mover de perto com o mercado de ações. Uma economia em crescimento e mercado de ações tendem a suportar preços mais elevados do petróleo. No entanto, se os preços do petróleo se elevarem, ele pode sufocar a economia. Neste ponto, os preços do petróleo tendem a se mover em frente ao mercado de ações. Isso geralmente se torna uma preocupação quando o petróleo se move acima de 100. Day Trading Futuros de petróleo bruto O petróleo bruto é um dos mercados favoritos dos comerciantes do dia dos futuros. O mercado normalmente reage muito bem aos pontos de pivô e aos níveis de suporte e resistência. Eu gosto de jogar os saltos nesses níveis quando vejo mais de um desses números no mesmo nível. Você deve garantir que você use paradas neste mercado, pois pode fazer corridas muito rápidas em qualquer momento. O comerciante de energia de longa data, Mark Fisher, escreveu um excelente livro sobre futuros futuros de petróleo comercial, The Logical Trader. Não há escassez de oportunidades comerciais no petróleo bruto do dia a dia. O mercado é muito ativo e tem bastante volume. Tenha cuidado com possíveis movimentos durante a noite que podem levá-lo de surpresa. Muitos dos mesmos princípios que se aplicam aos futuros do índice de ações também se aplicam aos futuros do petróleo bruto. Se você gosta de comercializar o e-mini SampP, provavelmente também irá gostar de petróleo bruto. Tendências do Futuro do Petróleo Crente O petróleo bruto entrou em um mercado urugo em junho de 2017, quando o preço era pouco menos de 108 por barril no contrato de futuros de petróleo bruto NYMEX no mês ativo. Em fevereiro de 2017, o preço se depreciou para menos de 30 por barril. Impacto do futuro do petróleo bruto Mesmo que eles não troquem ou invistam diretamente no petróleo bruto, investidores e comerciantes em todo o mundo seguem o preço da commodity de energia. No que diz respeito aos mercados de ações, há tantas empresas envolvidas na exploração, produção, processamento e serviços da indústria do petróleo que se movem no preço dos principais índices de mercado de ações do petróleo em todo o mundo. O petróleo bruto afeta os mercados de dívida por uma série de razões. As empresas de petróleo exigem grandes somas de capital para a produção e outros projetos relacionados ao petróleo em todo o mundo. A quantidade de dinheiro emprestado pelos bancos para a indústria do petróleo é significativa. Durante as quedas no preço do petróleo, as inadimplências nos empréstimos relacionados ao petróleo têm um impacto importante nos mercados globais da dívida. Além disso, muitas nações de todo o mundo dependem das receitas de petróleo bruto, portanto, as mudanças no preço do petróleo podem afetar diretamente a dívida pública e os níveis monetários nos países produtores. Quando se trata de outras commodities, a energia é um custo importante do componente vendido de produtos da produção. Portanto, o preço do petróleo bruto afeta diretamente o custo de produção de outras matérias-primas. Enquanto os consumidores não compram petróleo bruto bruto, os produtos petrolíferos, como a gasolina, o óleo de aquecimento, o diesel e o combustível para jatos, e outros são necessidades básicas para indivíduos em todo o mundo diariamente. O preço do petróleo cru tem um impacto direto na maioria das pessoas que habitam terra. Os futuros do petróleo bruto, ou derivados, refletem os preços dos mercados físicos do petróleo em todo o mundo. Compreender os fluxos físicos de petróleo dos produtores para os consumidores é um imperativo quando se trata de ser um comerciante experiente ou investidor. Como se tornar um comerciante de petróleo Liren Pan tentou manter a calma ao digitar em seu computador laptop na semana passada na biblioteca de Washington Universidade. Depois de terminar um exame de estatística, o estudante de negócios de 26 anos estava tentando ganhar uma competição simulada de comércio de futuros de petróleo em que sua carreira futura poderia depender. Eu quero me tornar um comerciante de energia depois de me formar, diz Pan, que se juntará ao mundo do trabalho em 2017. É uma jogada de carreira controversa, considerando que os comerciantes de petróleo, em particular os especuladores de petróleo, foram lançados como inimigos públicos por supostamente dirigir o Custo do combustível. Agora, através de sua competição comercial, um professor universitário está tentando lançar uma nova geração na ocupação. Oitenta e quatro alunos em 21 equipes espalhados entre 13 escolas estão atualmente competindo em um mercado de operações de mercado de futuros de petróleo bruto e gás natural em uma simulação, cuja primeira parte será concluída em 23 de outubro. As sete principais equipes, com até 28 alunos No total, se reunirá em novembro. Na linha: Estágios encurralados com empresas de energia e comércio. O verdadeiro kicker: aqueles que ganham mais dinheiro podem não sair vitoriosos. Isso porque a rivalidade não é sobre a especulação em bruto é sobre gerenciamento de riscos, diz o responsável do concurso, o professor Joseph LeBlanc da Universidade de Tulane. Ele passou 25 anos na indústria de petróleo e gás, 15 deles negociando ou supervisionando comerciantes. Os alunos participantes vêm de escolas que vão desde Penn State até a Universidade de Chicago. Muitos estudantes de graduação e pós-graduação são membros dos clubes de energia e finanças do campus. Este mês eles estão sendo julgados diariamente em seu desempenho, usando uma metodologia de volatilidade conhecida como índice de úlcera, que equilibra seus retornos contra os riscos que eles incorrem. O sistema de pontuação está distorcido, de modo que as perdas contam contra estudantes, mesmo que sejam temporárias e rapidamente revertidas. Essas empresas de energia não querem contratar jogadores de riverboat, diz Leo Murphy, gerente de programa de relações universitárias da Trading Technologies, que tem os estudantes fornecidos com o mesmo software profissional de comerciantes de energia. Para pesquisas e gráficos, os alunos estão usando um produto profissional da Thomson Reuters. As sete equipes finais se encontrarão na Universidade Tulane no próximo mês. Lá, eles abordarão um painel de juízes, descrevendo suas estratégias, como se eles pretendem manter posições intra-dia ou dia. Então, eles vão gastar quatro horas em um sábado em mercados comerciais simulados. Durante esta rodada, cada aluno irá competir como indivíduo. Quando a negociação acabar, eles vão encontrar os juízes novamente para discutir seus resultados e quão perto eles estão presos às suas estratégias declaradas. As empresas que planejam enviar juízes incluem ConocoPhillips. Citigroup. TXU. Entergy. Shell Trading na Royal Dutch Shell e a empresa comercial proprietária Geneva Trading. LeBlanc diz que os resultados ajustados ao risco são parte do que torna este concurso diferente daqueles em que os alunos competem em mercados simulados (na Universidade de Toronto, por exemplo, os alunos são classificados unicamente com base em quanto (dinheiro) que eles fazem .) Mesmo assim, existem algumas diferenças inevitáveis de um piso de comércio ao vivo. É pouco provável que os comerciantes em treinamento provavelmente considerem ter algo imprudente quando estão sendo observados e classificados de forma muito próxima. Tampouco se depararão com algoritmos, que constituem uma proporção cada vez maior do volume comercial. A concorrência também está limitada a produtos listados de alta liquidez, como futuros de petróleo, em vez de derivados de energia de balcão, como swaps. LeBlanc diz que sua principal missão não é imitar a realidade, mas dirigir para casa os futuros comerciantes de energia o fato de que os futuros empregadores não estão procurando contratar especuladores, mas pessoas que podem reduzir seus riscos. Eu estive em torno de pessoas que eram pistoleiros, diz LeBlanc, e a gerência diria que é um risco demais. Os comentários estão desativados para esta publicação. O Mercatus Energy Pipeline Os Fundamentos da cobertura de gás de ampliação de óleo - Futuros Este artigo é o primeiro de uma série em que estaremos explorando as estratégias mais comuns utilizadas pelos produtores de petróleo e gás para proteger sua exposição ao petróleo Petróleo, gás natural e preços NGL. Nos mercados de energia, existem seis contratos de futuros de energia primária, quatro dos quais são negociados na New York Mercantile Exchange (NYMEX): petróleo bruto WTI, gás natural Henry Hub, NY Harbour ultra-low sulfur diesel (anteriormente óleo de aquecimento) e RBOB A gasolina e duas delas são comercializadas no IntercontinentalExchange (ICE): petróleo bruto e gasoil Brent. Um contrato de futuros dá ao comprador do contrato, o direito e a obrigação, comprar a mercadoria subjacente ao preço no qual ele compra o contrato de futuros. Por outro lado, um contrato de futuros dá ao vendedor do contrato, o direito e a obrigação, vender a mercadoria subjacente ao preço ao qual ele vende o contrato de futuros. No entanto, na prática, muito poucos contratos de futuros de commodities realmente resultam na entrega, a maioria é utilizada para cobertura e é vendida ou comprada de volta antes do vencimento. Então, como um produtor de petróleo e gás pode utilizar contratos de futuros para proteger sua exposição a preços voláteis de petróleo e gás Como exemplo, vamos assumir que você é um produtor de petróleo bruto que quer proteger o preço da sua futura produção de petróleo bruto. Por uma questão de simplicidade, vamos assumir que você está procurando por hedge (fixando ou bloqueando o preço) sua produção de petróleo em outubro. Para proteger essa produção com futuros, você poderia vender (curto) um contrato de futuros de petróleo bruto de novembro. Você venderia o contrato de futuros de novembro, em vez do contrato de futuros de outubro, porque o contrato de futuros de novembro expira durante o mês de produção de outubro. No entanto, o contrato de futuros de novembro expirará no meio do mês de produção de outubro, de modo a proteger corretamente a produção de outubro, você provavelmente utilizaria uma combinação de contratos de futuros de novembro e dezembro. Essa complexidade, conhecida como risco de base no calendário no jargão comercial, é a razão pela qual muitos produtores de petróleo e gás se acumulam com swaps, em vez de futuros. Bem, corrija o risco de base do calendário em mais profundidade em outro post em um futuro não muito distante. Se você tivesse vendido esses futuros com base no preço de fechamento dos futuros de petróleo bruto WTI de novembro de ontem, você teria coberto sua produção de outubro em aproximadamente 46.93BBL. Vamos agora assumir que é 20 de outubro, a data de validade do contrato de futuros de petróleo bruto WTI de novembro. Como você não quer fazer a entrega do contrato de futuros, você recompra o contrato de futuros de novembro com o preço de mercado vigente para fechar sua posição. Para comparar a forma como sua estratégia funcionará se o contrato de futuros de petróleo bruto de novembro se estabelecer a preços acima e abaixo do preço de 46,93, vamos examinar os dois cenários a seguir. No primeiro cenário, vamos assumir que o preço de mercado prevalecente, no qual você compra o contrato de futuros de petróleo bruto WTI de novembro, é 60BBL, que é 13.07BBL maior do que o preço no qual você vendeu o contrato de futuros. Nesse cenário, você receberia aproximadamente 60BBL para sua produção de petróleo em outubro. No entanto, sua receita líquida seria de 46,93, o preço pelo qual você originalmente vendeu o contrato de futuros, excluindo as taxas de base diferencial, coleta e transporte, etc. Isso ocorre porque você sofreria uma perda de 13.07BBL (60.00 - 46.93 13.07) em O contrato de futuros. No segundo cenário, vamos assumir que o preço de mercado prevalecente, no qual você compra o contrato de futuros de petróleo bruto WTI de novembro, é 35BBL, que é 11,93BBL menor que o preço no qual você vendeu o contrato de futuros. Nesse cenário, você receberia aproximadamente 35BBL para sua produção de petróleo em outubro. No entanto, semelhante à sua receita líquida seria 46,93BBL, excluindo novamente as taxas de base de diferencial, coleta e transporte. Isso ocorre porque você teria um ganho de 11,93BBL (46,93 - 35,00 11,93) no contrato de futuros. Embora existam inúmeras variáveis que devem ser consideradas antes de proteger seu petróleo bruto, gás natural ou produção de NGL com futuros, a metodologia básica é bastante simples: se você é um produtor de petróleo e gás e precisa ou deseja proteger sua exposição ao petróleo bruto , Gás natural ou preços NGL, você pode fazer isso vendendo (curto) um contrato de futuros. Por último, mas não menos importante, enquanto este exemplo abordou como um produtor de petróleo bruto pode se proteger com futuros, pode-se empregar metodologias semelhantes para proteger a produção de outras commodities também. Este post é o primeiro de uma série em hedging de petróleo bruto e produção de gás natural. As postagens subsequentes podem ser visualizadas através dos seguintes links: Editores Nota: O post foi originalmente publicado em fevereiro de 2017 e foi atualizado recentemente para refletir melhor as condições atuais do mercado.
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